Na naszej stronie korzystamy z cookies (ciasteczek) umożliwiających zapisywanie informacji na urządzeniu użytkownika. Stosujemy je w celu lepszego dopasowania treści do odbiorcy, prezentacji reklam oraz w celach statystycznych. Zapoznaj się z naszą polityką prywatności oraz opisem jak zablokować cookies. Kontynuując przeglądanie naszej strony wyrażasz zgodę na pozostawianie cookies zgodnie z Twoimi bieżącymi ustawieniami przeglądarki.

Zamknij

Arche realizuje kolejną emisję obligacji korporacyjnych

Spółka będąca jednym z liderów nieruchomości w systemie condohoteli planuje pozyskać z rynku 12 mln zł. Minimalny próg wejścia w zakup obligacji to 25 tys. zł.

fot. Arche

Spółka Arche ogłosiła ofertę publicznej emisji obligacji (seria J) realizowaną przez dom maklerski Michael / Ström. Zapisy inwestorów zarówno indywidualnych, jak i instytucjonalnych (np. funduszy) zbierane są do 26 października. Na 3 listopada 2022 r. zaplanowano dzień emisji. Minimalny zapis na obligacje określony został na poziomie 25 szt., każda o wartości 1 tys. zł. 

Prognozowana roczna stopa zwrotu z obligacji wynosić ma 12,01% (model wyliczania zysku oparty na WIBOR 3M + 4,70%). Przy szacunkach wyliczenia zysków spółka założyła wartość stopy WIBOR na poziomie 7,31% (według stanu na 04.10.2022 r.), a marża wynosi 4,7 p.p. Wypłata odsetek odbywać się ma co 3 miesiące. Termin wykupu obligacji zaplanowano na za 3 lata (3 listopada 2025 r.), ale warunki emisji zakładają możliwość wcześniejszego wykupu przez Arche całości lub części obligacji.

Arche planuje przeznaczyć pozyskane środki na refinansowanie kwotą 11,5 mln zł obligacji serii E wyemitowanych w 2019 roku. Zgodnie z terminami te właśnie papiery dłużne serii E (o wartości 29 mln zł) powinny być wykupione 15 listopada 2022 r. Do tej pory spółka przeprowadziła 4 emisje publiczne, wykupując wszystkie papiery dłużne w terminach. Na rynku obecne są jeszcze i wymagają wykupienia inne emitowane obligacje Arche, których termin wykupu przypada na lata 2023 – 2025. Ich suma wynosi łącznie 66 mln zł.

Na moment emisji obligacje serii „J” nie są zabezpieczone, ale przewidywane jest ich zabezpieczenie na części lokali jakie Arche posiada w jednej ze swoich oddanych inwestycji - Dworze Uphagena w Gdańsku.

Miasta i kurorty w Systemie Arche®
Firma, kontrolowana w 97 proc. przez rodzinę Grochowskich, jest w Polsce liderem segmentu nieruchomości turystycznych typu condominium – czyli sprzedawanych nabywcom indywidualnym w formie pokoi i apartamentów w budynkach hotelowych. Przez pierwsze lata rozwoju rynku condohoteli w Polsce firma Arche działała głównie w miastach. Od niedawna tego rodzaju obiekty realizuje także w kurortach: Mielnie, Nałęczowie, Muszynie.

Do sieci Arche należy obecnie 17 hoteli (prawie 3 500 pokoi, w których dostępnych jest 5 tys. miejsc noclegowych). Cztery duże hotele są w całości własnością spółki. Firma posiada także mniejsze ośrodki turystyczne jak m.in. Siedliska Arche – kameralne obiekty zlokalizowane w otoczeniu natury. Obecnie w budowie firma ma 508 pokoi/apartamentów hotelowych.

Arche w ciągu ostatnich 12 miesięcy uzyskała 208 mln zł przychodów z działalności hotelowej, a zysk operacyjny EBITDA - już po odjęciu wypłat dla właścicieli lokali condo - na poziomie 41 mln zł. Spółka informuje, że średnie obłożenie pokoi w jej hotelach przekroczyło ostatnio poziomy sprzed pandemii i  wynosi 51%. 

Model wypłat zysków przez Arche w modelu condo jest w zależności od hotelu nieco inny. W części hoteli kupujący otrzymują stały czynsz (zazwyczaj na poziomie 5% rocznie liczone od wkoty zakupu lokalu) oraz ewentualne wypracowane ponad stałą kwotę zyski. Ten stały składnik określany był w umowach na 3-5 lat, a dla nowych umów zarządzania lokalami condo wynosi juz 10 lat. W 2021 r. spółka sprzedała inwestorom indywidualnym 250 lokali w realizowanych przez siebie hotelach. 

Spółka nie obawia się znacząco spowolnienia na rynku condohoteli, gdyż jak wskazuje niesprzedane lokale pozostają wówczas w majątku firmy i generują przychód z wynajmu turystom. Jako przykład Arche podaje drugi etap kompleksu przy ul. Poloneza w Warszawie. Moimo dużej liczby niesprzedanych pokoi w ciągu 12 miesięcy licznych od września 2021 roku do września 2022 r. wygenerował dla firmy dochód na poziomie ok. 6 mln zł.

Firma ma obecnie w budowie i sprzedaży m.in. apartamenty w inwestycji Fabryka Samolotów Mielno. Ale osoby zainteresowane zainwestowaniem w projekty Arche już działające mogą kupić dom w ramach inwestycji w Łochowie, który dostęopny jest na rynku wtórym i jest w stanie pochwalić się realnymi wynikami zysków jakie spółka wypłacała. 

 

opracowanie: tekst autorski redakcji

 
Autor
Redakcja
InwestycjewKurortach.pl
Copyright

Żadna część, jak i całość utworów zawartych na portalu nie może być powielana i rozpowszechniana lub dalej rozpowszechniana w jakiejkolwiek formie i w jakikolwiek sposób (w tym także elektroniczny lub mechaniczny lub inny albo na wszelkich polach eksploatacji) włącznie z kopiowaniem, szeroko pojętą digitalizacją, fotokopiowaniem lub kopiowaniem, w tym także zamieszczaniem w Internecie - bez pisemnej zgody portalu InwestycjewKurortach.pl. Jakiekolwiek użycie lub wykorzystanie utworów w całości lub w części bez zgody portalu InwestycjewKurortach.pl lub autorów z naruszeniem prawa jest zabronione pod groźbą kary i może być ścigane prawnie.

 
REKLAMA
Zobacz również ...
Redakcja
InwestycjewKurortach.pl
Newsy z kurortów
Sun & Snow po raz 3 w Szklarskiej Porębie
Firma Sun & Snow Real Estate wprowadziła właśnie do sprzedaży budynki apartamentowe Monte Sol Residence w ścisłym centrum Szklarskiej Poręby. W sumie powstanie tu 83 apartamenty. Planowany start budowy - wiosna 2023 r.
Redakcja
InwestycjewKurortach.pl
Newsy z kurortów
Czarna Góra Resort buduje ostatnie apartamenty
W całorocznym resorcie Czarna Góra w Sudetach ruszyła budowa i sprzedaż apartamentów inwestycyjnych w projekcie Biała Perła II. Lokale zapewnią właścicielom możliwość dowolnych terminów na pobyty własne, ale też możliwość zarobku – przewidziano przejrzysty model podziału przychodu 50/50. To ostatni z obiektów noclegowych jaki powstanie w ramach resortu.
Redakcja
InwestycjewKurortach.pl
Raporty i trendy
Z apartamentu wprost na stok. Gdzie można kupić lokal dla siebie lub na wynajem?
Część inwestorów indywidualnych planując zakup apartamentów w górach koniecznie chce lokal tuż przy stoku, na którym można poszusować, albo choć pozjeżdżać na sankach. Tych jednak do wyboru nie ma zbyt wielu. Sprzedają się szybko, wynajmują turystom równie szybko. Co dziś jest w sprzedaży? M.in. apartamenty w Wiśle i Krynicy-Zdrój.
Redakcja
InwestycjewKurortach.pl
Newsy z kurortów
Dubajski standard w Wiśle. Luksusowe apartamenty spod kreski projektantki od Ritz Carlton
Wnętrza apartamentów w inwestycji Magiczny Horyzont w Wiśle zaplanują projektantki z warszawskich pracowni – Sylwia Pogorzelska z OIKOI oraz Magdalena Śliwka z pracowni Black Deer Workshop. Wcześniej urządzały wnętrza m.in. dla Ritz Carlton.
Redakcja
InwestycjewKurortach.pl
Newsy z kurortów
Spółka budująca condohotel Staybridge Suites w Warszawie stara się o restrukturyzację
Spółka deweloperska SBS Warszawa 1 budująca condohotel Staybridge Suites w stolicy złożyła w sądzie wniosek o otwarcie postępowania sanacyjnego – poinformował portal Obligacje.pl. Firma ma do spłacenia wielomilionowe obligacje korporacyjne. Sam hotel nadal jest w budowie.
Marlena Kosiura
InwestycjewKurortach.pl
Historie z kurortów
Biały Miś rozpoczął erę kiczu w Zakopanem? Pozował od Tatr po Bałtyk. Historia z niemieckimi korzeniami
Biały miś na Krupówkach - przez lata symbol zimowej stolicy Polski, ale też symbol kiczu. Czy to od niego zaczęła się era tandety w górskim kurorcie, który przez dziesięciolecia uchodził za luksusowy i artystyczny, przyciągając ludzi sztuki i nauki? Miś grasował nie tylko pod Tatrami, ale i nad Bałtykiem. Skąd ta moda?
Redakcja
InwestycjewKurortach.pl
Newsy z kurortów
Inwestorzy indywidualni mogą zarabiać na zdrowiu innych. Jak? Inwestując w nieruchomości w uzdrowiskach
12% zysku rocznie można zarobić na nieruchomości w uzdrowisku. Taką ofertę zysków kieruje do inwestorów indywidualnych spółka Arche oferując zakup pokoi i apartamentów w inwestycjach Sanatorium Milicyjne w Nałęczowie oraz hotelu Metalowiec Muszyna.
Redakcja
InwestycjewKurortach.pl
Raporty i trendy
Pozwy właścicieli 130 apartamentów z Mielna czekają w sądzie. Na celowniku deweloper i spółka zarządzająca
W sądach w Koszalinie, Gdańsku i Szczecinie czekają na rozpatrzenie sprawy konfliktu związanego z apartamentami z budynków wakacyjnych Dune w Mielnie. Ostry spór pomiędzy właścicielami 130 apartamentów, a deweloperem spółką Firmus i powiązanymi z nim firmami dotyczy m.in. dostępu do basenów i innych części rekreacyjnych.
Marlena Kosiura
analityk kurortów i uzdrowisk
Historie z kurortów
SZTUKA Z KURORTÓW // Edward Hopper - artysta pustych przestrzeni w kurortach
Wszystkie najbardziej kultowe z obrazów amerykańskiego malarza przedstawiają zagubionych ludzi. Samotność, nostalgia i melancholia biją nie tylko z miejskich kadrów Hoppera, ale też ze scen złapanych w kurortach. To kurorty były dla niego inspiracją i częścią życia.
Marlena Kosiura
InwestycjewKurortach.pl
Historie z kurortów
FILMY Z KURORTÓW // Ozark: jezioro, imprezy, pranie pieniędzy i meksykański kartel
Jezioro Ozark w USA jest tłem serialu w którym piękno natury przeplata się z brutalnością świata meksykańskiego kartelu i prania pieniędzy. Wciąga pod powierzchnię, nie tylko intrygą, ale też pięknymi zdjęciami i imprezowym stylem życia.
Redakcja
InwestycjewKurortach.pl
Newsy z kurortów
Powstanie pierwszy condohotel w Juracie
Działający w centrum Juraty hotel Lido przejdzie totalną metamorfozę. Od 2024 roku ma już działać jako 4* hotel Lido. Pokoje i apartamenty sprzedawane są w systemie condo indywidualnym inwestorom. Ceny od 575 tys. zł netto za wykończony lokal.
Redakcja
InwestycjewKurortach.pl
Newsy z kurortów
RAPORT / Wielkie negocjacje w condohotelach
32% pokoi i apartamentów funkcjonujących w Polsce w systemie condohotelu w wyniku pandemii przeszło proces renegocjacji umów dotyczących wypłat zysków. Negocjowano zarówno stawki wypłat, jak i termin ich realizacji. W przypadku 28% lokali wirus nie miał żadnego znaczenia – wypłaty odbywały się na czas, w nie zmienionej wysokości.